讲述徐秀才女儿玉珍标致可人，被刚剬带兵进城的方营长看上，方于是与随从扮鬼扮马，意图混入徐府一亲香泽，碰巧玉珍指腹为婚的表哥回来了，结局出人意表！《牛鬼蛇神》为大导演李翰祥擅长之嬉笑怒骂喜剧片种，他透过片中一群妖言惑众的骗徒，如何令人云亦云的愚民上钓，反映旧时代一切牛鬼蛇神众生相，发人深省。

《秀才遇见兵》：军队入城，老学究徐秀才（程刚 饰）为免生事端，严禁弱智儿子玉杰（石天 饰）和美丽的女儿玉珍上街。谁想正逢佳节，两个贪玩的孩子偷偷外出，偶然邂逅方营长。方迷恋玉珍的美貌，想尽办法要抱得美人归。无奈徐秀才虽然色心不死，但表面迂腐守旧，冥顽不灵，与方营长及其下属上演连番斗智斗勇的闹剧……

《牛鬼蛇神》：某地民众信奉青蛇变化的二青爷，因而青蛇所在的道观终日香火不断，求神问卜者络绎不绝，暗地乐坏了恣意敛财的道士们；衣冠楚楚的朱华（宗华 饰）和妻子淑珍（夏萍 饰）来到这里，却将一陌生的乞丐婆认作亲娘；街头唱曲的小吕邂逅三个美艳女子，稀里糊涂上演一出三英战吕布，谁曾想终成他人赚钱的工具。朗朗乾坤，盗骗横行……